Курсовая: Проблемы лизинга в Украине

имущества, оформление сдачи-приемки.

5. Страхование лизингуемого имущества.

6. Оформление обратное связи между лиссером и рентером, рентером и

поставщиком. Предъявление претензий, предоставление гарантий.

7. Использование лизингуемого имущества.

8. Проведение ремонта, профилактики, гарантированного обслуживания

лизингуемого имущества.

9. Обучение специалистов предприятия-рентера работе на арендованных машинах и

оборудовании. Предоставление сопутствующей документации.

10. Преаренда и субаренда.

11. Пролонгация договора и покупка лизингуемого имущества.

12. Выплата арендных платежей и других компенса­ций.

13. Расторжение договора.

14. Окончание действия договора./3/

Иногда в договоре оговаривается также наличие аль • тернатив - запасных

вариантов действий как для лиссора, так и для рентера.

На практике, однако, используют не чисто условно-правовые или

функциональные лизинговые договоры, а договоры смешанного характера,

использую­щие преимущество и тех и других.

Для подготовки исходных данных расчета по договору лизинга специалист должен

проанализировать следующую информацию: закупочную цену имущества, применяемую

арендную ставку и комиссию за лизинг, аванс в момент закупки имущества,

продолжительность действия дого­вора, периодичность арендных взносов, метод

начисления амортизации, величину выкупа по остаточной стоимости.

Договора лизинга и сопутствующие документы имеют свою специфику. По расчетам

платежей по лизингу учитываются следующие факторы:

- процентная (арендная ставка) по долгосрочным кредитам;

- сумма кредитов (банка) и процент по ним в случае необходимости;

- ставки подоходного налога для потенциального рентера;

- нормы и порядок амортизационных отчислений, срок службы имущества;

- предполагаемая остаточная стоимость имущества;

- операционные расходы отдела лизинга;

- способ начисления норматива рентабельности.

Лизинговые фирмы должны предоставлять консульта­ции по ведению лизинговых

операций, юридические консультации в области налогов и отчетности с

При­влечением юристов и бухгалтеров-ревизоров (аудиторов).

После заключения договора лиссор налаживает со­ответствующий учет за

совершенствование лизинговой операции. В наиболее общем плане методику такого

учета можно представить следующим образом.

Рентер подписывает акт приемки оборудования у по­ставщика в присутствии

представителя лиссора.

При заключении договора рентер перечисляет первую арендную плату немедленно

(или при соответствующей договоренности через определенный срок, но тогда

предоставляет расписку или другую гарантию).

После этого лиссор выдает поставщику заказ на по­купку оборудования,

оплачивает оборудование, открывает балансовые и внебалансовые счета по

договору, организу­ет учет и оприходование взносов рентера.

Лиссор закупает по договору оборудование у по­ставщика, который после

отгрузки имущества выставляет платежное требование на счет лиссора с

приложением товаросопроводительных документов, один экземпляр которых

высылается рентеру.

Лиссор ведет учет стоимости приобретаемых машин, оборудования, транспортных и

других средств на своем балансовом счете. Машины, оборудование, транспортные

и другие средства для сдачи в лизинг.

По дебету счета отражаются суммы стоимости ма­шин, оборудования, транспортных

и других средств, а также проводятся суммы, причитающиеся с рентера по

арендной плате в соответствии с лизинговым соглашени­ем.

По кредиту счета отражаются суммы стоимости ма­шин, оборудования,

транспортных и других средств по их выбытии ( покупке арендатором по

остаточной стоимости), списания с баланса либо реализации (по цене рынка).

По кредиту счета отражаются и суммы арендной платы, полученной от рентера.

После передачи имущества рентеру лиссор ведет учет его стоимости на

внебалансовом счете.

По приходу счета проводятся суммы материальных ценностей, сданных по лизингу

на основании заключенных договоров.

По расходу счета проводятся суммы стоимости мате­риальных ценностей,

возвращенных рентером по окончании срока договора лизинга.

В аналитическом учете открываются отдельные лице­вые счета по каждому

договору лизинга. В карточке учета делается запись о дате поставки

оборудования рентеру с полным описанием оборудования, его совокупной

стоимо­сти, месячной нормы амортизации, местонахождения оборудования и другие

данные, которые будут необходимы сторонам. Индивидуальная регистрация лизинга

должна содержать короткую форму сделки, которой будут придер­живаться

стороны.

На основании этих расчетов и показателей лиссор ведет отчисление налогов со

своего дохода.

Таким образом, в систему лизинговых отношений включаются все стороны, в том

числе и государство, образуя естественную взаимовыгодную структуру

соци­ально-экономических отношений./11/

3. Проблемы становления лизинга в Украине.

Украинские компании к лизингу относятся гораздо более холодно, нежели их

западные коллеги. Связано это с тем, что Украина не сильно балует финансовые

структуры и промышленность благоприятными условиями для проведения таких

сделок, и с отсутствием у самих финансовых структур должной квалификации.

Несмотря на это, лизингом в Украине уже пытаются заниматься./32/

Преимущества и недостатки лизинга на современном этапе развития Украины:

1) лизинг выступает как коммерческий кредит, то есть кредит в натуральной

форме, что дает возможность покупать современнее оборудование и технологии, а

также наращивать сбыт изготовленной продукции и становится эффективным

рычагом маркетинга для производителей;

2) лизинг позволяет шире пользоваться ускоренной амортизацией, то есть

уменьшает срок окупаемости инвестицнй и риск, не увепичиеает арендную плату;

3) лизинг помогает активнее пельзоваться инвестиционной скидкой,

предусмотренной в Украине при налогообложении прибыли (50 % затрат

предприятий на проведение научно-исследовательских работ, 100% - на

реконструкцию, модериизацию и новое строительство; кстати, за всю историю США

размер скидки не превышал 10% - кроме научно-исследоватепьских работ); было

бы хорошо, если бы эти льготы возобновились с 1995 г.;

4) лизинг помог бы осуществить необходимую структурную перестройку экономики

Украины в сторону энергосбережения, как это произошло с экономикой США после

энергитеческого кризиса 1974 -1975 гг.;

5) очень эффективно лизинг действует при достаточном кредитовании и проверке

финансового состояния предприятия, посколку не учитываются счетами долгов.

Американские ученые называют это преимущество “косметическим”.

Учет лизингового оборудования лизингодателя осуществляется на счете 01

“Основные средства”, а лизингополучателя на 001 счете "Арендованные основные

средства" на карточках для учета основных средств установленной формы в

первоначальной стоимости или стоимости по договору и о натурапьном виде.

Затраты капитального характера дня лизингового оборудования также учитывают

на 01 счете, но уже у обоих субъектов. Лизингополучатель имеет право на

возмещение затрат, еспи это обусловлено договором. Зачисление осуществляется

на основе актов проведенных работ или актов приема-передачи.

Лизинг нематериальных активов у лизингодателя осуществляется на счете 01

"Нематериальные активы", а у лизингополучателя на внебелансном счете 002

"Товары на соответствующем сохранении" ипи на упомянутом счете 001 "Арендные

основные средства", хотя это не совсем верно.

В России расчеты по лизингу фиксируются на дебете счета 03 "Допгосрочные

арендуемые основные средства-креднте счета 97 "Арендные обязательства";

6) в практике американских компаний очень часто встречаются лизинговые

соотношения, условиями которых предусмотрено составление платежей в

зависимости от производительности или интенсивности их использования;

7) недостатками украинского законодательстеа является то, что по Гражданскому

кодексу Украины срок аренды оборудования не может превышать 1 года; тут,

однако, есть выход - не указывеать срок аренды: тогда срок действия догоеора

продлится до 10 лет;

8) исходя из вапютного зеконодательства, очень сложно оплачивать лизинг от

иностранных арендодателей, даже при расчете бартером;

9) Украина с помощью лизиига может поднять свою авиастроительную

промышленность, исходя из того, что теперь воздушные грузы - наиболее

прибыльные и что государство обладает наилучшим в мире грузовым самолетом АН-

225 "Мрiя" и имеет удобное геополитическое положение, позволяющее

контролировать трудовые перевозки по направлениям: Западная Европа - Ближний

Восток, Ближний Восток - Северная америка (через Северный полюс), Западная

Европа - Дальний Восток через Байконур в Казахстане). Надо добавить, что

Аэрофлот России взял в лизинг 5 аэробусов "А-310", давших ему 15% всех

валютных поступлений. Украина имеет в лизинге 2 аэробуса "Боинг737”,

полностью себя окупающих, но это вызывает недовольство отечественных

авиастроителей, поскольку валюта идет за границу, поэтму нам необходимо брать

не иностранные самолеты, а собственные, резработать необходимые дня этго

схемы лизингового левереджа по финансированию сооружения авиастроительных

заводов. Кстати, недавно акционированная российская междунар одная

авиакомпания создала самостоятельный подотдел, занимающийся грузовыми

перевозками, - "Аэрофлот-карго"; последний использует меньшие по мощности

груэоподъемные самолеты АН-124 . "Руслан" и ТУ-204С, и потому Украина имеет

пока что значитеялные преимущества в этом секторе рынка воздушных

транспортных услуг. Надо добавить, что объемы грузовых воздушных перевеозок

возросли за последний год в 1,7 раза;

10) на основе лиэингового левереджа в Закарпатье можно было бы создать транс

портные предприятия по производству алюминия, по консервированию минералъных

вод; оздоровителъные и туристические комплексы (для производства алюминия -

пока цены на него не пошли ввеерх - возможен лизинг закрытых в Европе

заводов)

11) в Крыму можно было бы построить нефте- и газостроительные комплексы с

учетом экологических требований, туристические и оздоровительные комплексы;

Это помогло бы решить и политические проблемы. Надо добавнть, что при

рассмотрении проектов строитепьства нефтяного терминала под Одессой даже не

шла речь об использовании во время его эксплуатации лизинга - а это дало бы

возможность платить за реалную продуктивность, своевременно обеспечивать

введение и ремонт оборудования; так возник бы бопьшой кредит в валюте для

Украины;

12) Украина могла бы брать в лизинг казеиновые, маслорастнтельные,

маргариновые, кожеперерабатывающие и другие заводы под гарантии

правительства. В Украине таким делом уже занялись частные фирмы, предлагающие

казеиновые заводы на так называемых компенсационных условиях (соглашениях),

указывающих на связь между лизингом и этими соглашениями; при этом последние

являются частью первого, только плата за оборудованне должна полностью ияи

частично выдаваться за счет произведенного на этом оборудовании продукта, что

требует привлекать современное оборудование (в противном спучае сам поставщик

будет иметь проблемы с некачестеенной продукцией-оплатой} и обходиться без

валюты при покупке импортного обо-рудования со всеми гарантиями. Украина

имеет большой положительный опыт по лизнгу на компенсационных условиях - в

частности, с ФРГ при строитепьстве газопровода "Уренгой-Помары-Ужгород" по

схеме "газ в обмен на трубы" (гаэопровод уже давно окупился, Россия получипа

канал экспорта природного газа, а Украина его часть на транзитные платежи).

Но есть недоразумение и в этом проекте - в лизинг брали трубы, а следовало бы

- еще и заводы для производства этих труб с современными технологиями (с

размещением их на Украине)./33/

В практике Украины уже были попытки ввести лизинг в конце 80-х годов. Он был

включен в банковские операции (это положение действует и сейчас; но как банк

может покупать-продавать оборудование, если тот же закон о банках и

банковской деятельности одновременно и позволяет, и запрещает этим

заниматься?). Но в монополизированной экономике и при дешевом кредите ничего

из этого не вышло.

Для внедрения лизинга в Украине необходимо:

1) провести демонополизацию производства основных средств;

2) остановить инфляцию;

3) уменьшить или отменить ставку налогообложения дохода от внереализационных

операций после сдачи имущества в аренду;

4) в Законе о приватизации государственного имущества четко указать, что

арендные платежи являются выкупными;

5) при валютном регулировании позволять вносить арендную плату в СКВ без

обязательной продажи: .

6) внедритъ в жизнь международную конвенцию о финансовом лизинге, которую в

1988 г, подписал СССР; Украина является одной из его правопреемниц.

Дополнительный толчок дня развития лизинга дадут:

1) широкое привлечение иностранных инвестиций;

2) предоставление платежных льгот при временном ввозе оборудования;

3) предоставление лизингодателю налоговых льгот при покупке отечественного

оборудования;

4) использование иностранной помощи не и закупку оборудования, а на лизинг,

приводящим к экономии валюты, использованию оборудования в отечественных

условиях, его своевременному ремонту и обслуживанию;

5) создание лизинговых отделов и дочерних компаний при машиностроительных

заводах;

6) при развитии рынка недвижимости и падении цен на нее - создание компаний

по лизингу недвижимости;

7) использование лизинга на компенсационных условиях для переработки

отечественного сырья./4/

Заключение

Именно сейчас положительные черты лизинга особо действеены. Арендатору

выгодно пользоваться оборудованием, не приобретая его в собственность, а

получая на время за определенную плату. Выгодно и банку, потому что

дорогостоящее оборудование можно не единожды сдать в аренду и таким образом

получить прибыль от поступления арендных платежей, в несколько раз

превышающую цену оборудования, заплаченную банком.

Эффективность использования орендованного обогудования возрастает. Высокая

рентабельность лизинга и наличие адекватной нормативной базы могу

способствовать форсированию темпов развития этой операции. При дефиците

внутренних капиталловложений такой путь есть выходом из создавшегося

положения./32/

Вокабуляция лизонговых терминов

Бай-Бэк или когмпенсационный лизинг лизинговый договор, согласно которому

рентер обязуется расплачиваться с лиссором за лизингуемое имущество (и

сопутствующие услуги) продукцией или услугами, произво­димыми с помощью этого

имущества.

Бессрочный лизинг(см. «ливоп-контракт»)

Вендор лизинг или лизинг собственника вид лизингового договора, при котором

лиссором оборудо­вания является дочерняя, финансовая или сбытовая фирма

предприятия, производящего это оборудование.

Венчурность уровень риска, определяемый, как возможность понести убытки при

проведении той или иной сделки ( например, лизинговой операции, где

наибольший риск несет лиссор).

Вербовочный чартер (см. тайм-чартер)

Виндикяция при лизинге, право собственника имущества на возврат этого

имущества из владения рентера и на возмещение убытков, связанных с нарушением

обязательств, взятых на себя рентером.

Возвратный лизинг(см. «лиз-бэк»)

Гросс-лизинг или полносервисный лизинг лизинг, при котором лизинговая

компания берет на себя обязательства по техническому обслуживанию лизингуемого

имущества

Групповой (акционерный) лизинг

лизинговая сделка, при которой финансирование и риски берут на себя несколько

лиссоров или третьих сторон, оформивших свои отношения соответствующим

соглашением

Действительный лизинг или нормативный лизинг принятое в Правилах

Налогового управления США понятие о реальных финансовых лизинговых контрактах,

которые должны соответствовать ряду требований, таких как:

- не менее чем 20%-я доля лиссора в капиталовложениях в лизингуемое имущество;

— в конце срока лизингования имущество должно быть в пользовании не менее 2-х

лет;

—лизингуемое имущество может быть приобретено ренте­ром не менее чем за 15%

первоначальной стоимости этого имущества;

— рентер может изменять имущество лишь в рамках, позво­ляющих без ущерба

вернуть ему прежний вид;— риски повреждений или утраты имущества лежит на

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6