Шпоры по предмету: Деньги, Кредит, Банки
p> 15. Денежная масса и ее структура в России и в индустриальных странах. Денежная база. Денежная масса - совокупность покупательных, платежных и накопительных
средств, обслуживающая экономические связи ! финадлежащая физическим и
юридическим лицам, а также государству. Это важный количественный
показатель движения денег.
В начале XX века при золотом обращении структура денежной массы была в
развитых странах такова: золотые монеты составляли 40°^ щнкноты и другие
кредитные деньги - 50 % и остатки на счетах кредитных учреждений 10%.
Накануне первой мировой войны соответственно 5%,22%,67%. Постепенно золотые
деньги полностью исчезли из обращения, господствующее положение заняли
неразменные кредитные деньге ;оторые стали выступать в наличной и
безналичной форме.
Для анализа изменения движения денег на определенную дату и за определенный
период в финансовой-статистике стали использоват :начала в экономически
развитых странах, а затем и в нашей стране денежные агрегаты:
А/а,А//.А/г,А/з,А/.,.
Агрегат Л/о включает наличные деньги в обращении: банкноты, металлические
монеты, казначейские билеты (в некоторых странах^ Леталлические монеты
позволяют осуществлять мелкие сделки. Чеканятся из дешевых металлов.
Реальная стоимость монеты значительно ниж юминальной, чтобы не допустить их
переплавку в целях прибыльной продажи в виде слитков.
Преобладающая роль принадлежит банкнотам. Казначейские билеты (бумажные
деньги) выпускаются в слаборазвитых странах.
Агрегат А/; = А/в + средства на текущих счетах банков. Средства на счетах
банков могут использоваться в безналичной форме, чере •рансформацию в
наличные деньги и без перевода на другие счета. Для расчетов с помощью
средств на этих счетах их владельцы выписываю иатежные поручения либо чеки
и аккредитивы.
Агрегат А/г= m{ + срочные и сберегательные депозиты в коммерческих банках,
а также краткосрочные государственные ценные бумаги.
Агрегат Му = А/г, + сберегательные вклады в специализированных кредитных
учреждениях, а также ценные бумаги, обращающиеся н (енежном рынке, в том
числе, коммерческие векселя, выписываемые предприятиями. Эта часть средств,
вложенная в ценные бумаги, создается н )анковской системой, но находится
под ее контролем.
Агрегат а/( = m] + различные формы депозитов в кредитных учреждениях.
Между агрегатами необходимо равновесие, иначе происходит нарушение
денежного обращения. Практика показывает, что равновеси lacrynaer при А/г >
Mi ; оно укрепляется при А/г + Ms >А//. В этом случае денежный капитал
переходит из наличного в безналичный.
Для определения денежной массы страны используют различное количество
агрегатов: США-2, Франция -2.
В России для расчета совокупной денежной массы применяют агрегаты А/о, А/;,
А/г, Му. К денежным агрегатам относят:
А/о- наличные деньги в обращении;
М], = А/о + средства предприятий на расчетных, текущих, специальных счетах
в банках, депозиты населения в сберегательных банках д' юстребования,
средства страховых компаний;
А/г = А// + срочные депозиты населения в сбербанках, в том числе
компенсация;
My = А/г + сертификаты, облигаций государственного займа.
Самостоятельным компонентом денежной массы в России является денежная база.
Она включает в себя агрегат Mg + денежные средства :ассах банков,
обязательные резервы банков и их средства на корреспондентских счетах в ЦБ
РФ.
Анализ структуры и динамики денежной массы имеет большое значение при
выработке центральными банками ориентиров кредитно (енежной политики.
Центральный Банк России ежегодно при формировании основных направлений
денежно-кредитной политики устанавливае 1елевой ориентир для роста
денежного агрегата А/г (совокупный объем денежной массы). 16. Специализированные небанковские кредитные учреждения: виды и особенности. Большую роль в развитии рынка ссудных капиталов стали выполнять
небанковские финансово- кредитные учреждения. Основные формы деятельности
этих учреждений на РСК. Сводятся к аккумуляции сбережений населения
предоставлению кредитов через облигац-е займы корпорациям и гос-ву,
мобилизации капитала через все виды акций, предоставлению ипотечных и
потребительских кредитов, а также кредитной взаимопомощи. 1) Страховые
компании. Формой организации страховых компании явл-ся: 1 АО; 2 на взаимной
основе, когда каждый держатель полиса явл-ся акционером компании; 3
компания формируется на кооперативных началах. Участники страхуют самих
себя и не продают его сторон-м лицам; 4 система Ллойд и состоящая из
синдиката, в котором паи - вклады страховых компаний и брокерских
страховых фирм. Ответственность по страховому риску распределяется по
членам синдиката. Особенностью накопления, капитала страховых компаний - получение
страховых премий от юридических и физ.лиц, размер которых рассчитываются на
основе страховых тарифов и доходов от инвестиций. Специфика накопления
капитала у страховик компаний. в основном сводится к расчету страховых
премий. Однако она существенно различается для страхования жизни и
страхования имущества. Формирование накоплений страховых компаний зависят и
от расширения страх-го рынка, внедрения новых видов страхования и
совершенствования действующих видов страхования. ПО формируются за счет
страховых премий. Входит акционерный и резервный капитал, доля которого
невелика. АО- это инвестиции в гос-е облигации, а облигации и акции частных
компаний, инвестиций в ипотеку, в недвижимость, займы под полис. 2) Пенсионные фонды. Создаются в основном частными; корпорациями,
которые фактически являются их владельцами. Однако ПФ передается на
управление в траст отделы КБ или страховым компаниям. Такой ПФ называется
незастрахованным. Однако корпорация может заключить соглашение со страховой
компанией, по которому последняя получает пенсионные взносы и обеспечивает
в дальнейшем выплату пенсий. В этом случае ПФ явл-ся застрах-м, т.к создан
в рамках страховой компании. Основой ПО явл-ся ресурсы, поступающие от
корпораций, предприятий и взносов час-х вкладчиков, заключается в том, что
он формируется за счет взносов (предприятии рабочих и служащих)
аккумулированных на длительное время. АО - это инвестиции в гос-е ц/б, ц/б
частных корпораций акции составных корпораций. ПФ, управляемые банками
широко испол-ся последними для приобретения больших пакетов акции крупных
корпораций, за что КБ получают значительные комиссионные. Это позволяет
сконцентрировать в руках нескольких фондов большую часть ц/6, особенно
акций. 3) Инвестиционные компании. Путем выпуска акций привлекают ден.
средства, которые затем вкладывают в ц/6 промышленных корпораций.
Инвест-е компании закрытого типа осущ-ют выпуск акций сразу в
определенном кол-ве. Инве-е компании открытого типа,. которые носят
название взаим- ные фонды выпускают свои акции постепенно, опред-ми
порциями в основном новым покупателям. Особенностью инвес-х компаний явл-
ся то, что среди покупателей их ц/б возрастает доля кредитно- финансовых
учреждений и торгово-промышленных корпораций. ПО - вырученные
ден.средства от реализации собственных ц/6, акционерный капитал
резервный фонд, недвижимость компаний. АО - вложения в акции и облигации
различных корпорации и компаний путем получения ден-х средств от продажи
своих акций развитие инвест-х компаний зависит от состояния РЦБ, в основном
акций частые колебания курсов акций отражаются на финансовом состоянии
инвест-х компаний. Инвест-е компании привлекают к инвес-й дея-сти
широкие слоя населения благодаря чему удается мобилизовать эначит-е
средства для капиталовложений в экономику, а во 2-х создать иллюзию, что
каждый может стать владельцем акций и т.о. собственником. 4) Благотворительные фонды Их развитие связано в основном со стремлением
владельцев со стояний избежать больших налогов при передачи наследства.
Участники благ-х фондов освобождают- ся от налога на наследство и части
подох-го налога. Пассивы: - благот-е поступления в виде ден. средств и
ц/6; активные операции - вложения в различные ц/6, а также недвижимость. 17. Кредитная система и ее структура. Кред. система РФ и ее особенности. Современная кредитная система представляет собой совокупность форм и
методов кредитования учреждения, осуществление этого кредитования.
Кредитная организация -это юр. лицо, которое для извлечения прибыли как
основной цели своей деятельности действует на основании разрешения –
лицензии. Кредитная система состоит из следующих звеньев: 1)верхним звеном любой кредитной системы явл-ся ЦБ, регулирующий
деятельность кредитных институтов в стране. ЦБ имеет право осуществлять
банковские операции. Банковскими операциями являются: - привлечение
свободных ден. средств физ. и юр. лиц во вкладах, - размещение привлеченных
ден. средств от своего имени и за свой счет, - открытие и ведение
банковских счетов физ. и юр. лиц; инкассация ден-х средств, векселей,
платежных и расчетных документов, кассовое обслуживание физических и
юр.лиц; - купля-продажа иностранной валюты; -привлечение во вклады и
размещение драгоценных металлов; -выдача банковских гарантий. 2)банковская система, то есть все коммерческие банки и некоммерческие в стране. Коммер. банки бывают по размерам: глобальные, крупнейшие, региональные, мелкие; по виду собственности: гос-ые и частные; по виду деятельности: универсальные и специализированные. 3)специализированные небанковские фин-во-кредит.институты (инвестиц.
компании и фонды, трастовые фин. компании, ссудосберегательные ассоциации
и кредит.союзы, страхов. компании, пенсион. фонды, кредитные кооперативы ). Небанковская кредитная организация – это кредит. организация, имеющая
право осуществлять отдельные банковские операции. Функции кредитной системы: - аккумуляция и мобилизация ден-го капитала - перераспределение ден-го капитала путем предоставления кредита различным категориям заемщиков - денежно-хозяйственная ф-ия, осуществление расчетов и платежей и выпуск кредитных средств в обращение - консультационно-информационная ф-ия. Механизм функционирования кредитной системы: Кред. система функционирует ч/з кредит. механизм, который предст. собой: - систему связей по аккумулированию и мобилизации ден-го капитала м/у кредит-ми институтами и различными секторами экономики. - отношения, связанные с перераспределением ден-го капитала м/у самими кредит-ми институтами в рамках действующего рынка капиталов. - отношения м/у кредитными институтами и иностранными клиентами. Кредитный механизм включает все аспекты ссудной, инвестиционной,
учредительской, посреднической, консультативной, аккумуляционной и
перераспределительной деятельности кред.системы в лице её институтов. Государственное регулирование кредитных институтов: - это политика ЦБ в отношении кредитных институтов страны - участие правительства в кредитных институтах в виде контрольного пакета акций - налоговая политика правительства на федеральном, региональном и местном уровнях правления. - законодательная деятельность в области кредитных отношений. 18. Пассивные операции коммерческих банков. Собственные средства банков. Не депозитные источники привлечения ресурсов.
ПО - это ресурсы банка. Именно ПО в значительной степени предопределяют
условия, формы и направления использования ресурсов. Под ПО пон-ся операции
КБ, в результате которых происходит увеличение ден. средств, нах-ся на
кассовых счетах в части превышения пассивов над активами. ПО бывают 4 видов: 1 Первичная эмиссия ц/б КБ; 2 Отчисления от прибыли
банка на формирование или увеличение фондов; 3 Получение кредитов от др.
юр. лиц; 4 Депозитные операции. С помощью первых 2-х видов операций
создаются собственные ресурсы банка. 3 и 4 виды - это заемные или
привлеченные ресурсы. Собственные ресурсы банка - 10-20%, остальной заемный
или привлеченный капитал. Собственные ресурсы банка: 1- банковский капитал сформированный из
средств учредителей и собранного акционерного капитала; 2- имеющаяся
прибыль банка; 3- денежные средства, приравненные к денежному капиталу. В
состав фондов банка входят: уставный фонд; резервный фонд; специальные
фонды. Собственный капитал банка имеет большое значение для обеспечения его
нормальной деятельности и выполняет след-е функции: 1 защитная функция -
обеспечивает ликвидность банка; 2 оперативная функция — создает условия для
бесперебойной работы банка; 3 регулирующая - проявляется в том, что
соблюдение требований о поддержании собственного капитала на определенном
уровне влияет на регулирование пропорций между раз-ми статьями баланса
банка. Уставный фонд служит основным обеспечением обязательств банка и
формируется из взносов предприятий, объединений и организаций, которые м.б.
оплачены путем: перечисления ден. ср-в; взноса в натуральной форме: зданий,
сооружений, оборудования ц/б, а также в виде иных имущественных прав.
Включая право на интеллектуальную собственность. Уставный фонд банка м.б.
увеличен путем привлечения новых пайщиков (акционеров); приобретения
дополнит-х (новых) паев или акций учредителями; переоценки стоимости
имущества. Увеличение или уменьшение размеров уставн. фонда производится
решением общего собрания (совета) банка. Изменения уставного фонда
регистрируются ЦБ. Резервный фонд предназначен для покрытия непредвиденных
расходов и убытков банка. Формируется резервн. фонд путем ежегодных
отчислений в размере, например не менее 5% чистой прибыли банка до тех
пор, пока он не составит 25% величины уставн. фонда. Обязательные
отчисления возобновляются, если размеры резервн. фонда окажутся меньше 25%
величины устав.фонда. Расходуется он по решению правления банка. Значительная часть пассива банка образуется путем привлечения средств на
расчетные, текущие, депозитные и др. счета КБ. В обобщенном виде все эти
операции можно назвать депозитными. Депозитными наз-ся операции банков по
привлечению ден. средств физ. и юр. лиц во вклады либо на определенные
сроки либо до востребования. К не депозитным источникам привлечения ресурсов относятся: - получение
займов на межбанковском кредитном рынке; - соглашение о продаже ц/б с
обратным выкупом; - учет векселей и получение ссуд у ЦБ; -продажа
банковских акцептов – согласие на оплату, погашение; -получение займов на
рынке Евродоллара; – выпуск облигаций и других цен. бумаг. 19. Ссудный капитал: понятие, функции и особенности. Отличие ссудного капитала от простого. Ссудный капитал это денеж. ср-ва, передаваемые собственником в ссуду за
определенный % при условии возвратности. Формой движения ссудного капитала
явл-ся кредит. Осн. источники ссуд. кап-ла – денеж. ср-ва, высвобождаемые в
процессе воспроизводства. Источники ссудного кап-ла: 1) амортизационный фонд предприятий и вклады населения в специализир-х кред-х институтах и т.п.;
2) часть оборот. кап-ла в денеж. форме, высвобождаемая в процессе реализации товара;
3) ден. ср-ва, образующиеся в результате разрыва м-ду получением денег от реализации продукции и выплатой з/платы;
4) прибыль, идущая на обновление и расширение производства;
5) ден. доходы и сбережения населения (осн. источник ссуд. кап-ла);
6) ден. накопления гос-ва в виде ср-в от владения гос. собственностью, доходы от производ-й, коммерч-й и фин. деят-ти правительства, а также положит. сальдо центр-х и мест-х бюджетов. Отличие ссудного кап-ла от простого 1) цена товара больше его стоимости 2) при движении ссудного кап-ла возникают процентные отношения. 20. Коммерческий банк. Организационная структура КБ. Функции и операции. Согласно ФЗ "О банках и банковской деятельности в РФ" банк- это
кредитная организации, которая имеет исключительное право осуществлять в
совокупности следующие банковские операции: 1)привлечение во вклады денежные средства юрид-х и физ-х лиц 2) размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на
условиях платности срочности и возвратности 3)открытие и ведение банковских счетов физ-х и юрид-х лиц. Коммерческие банки в РФ функционируют на основании лицензий,
выданных ЦБ и имеющих стандартную форму. В лицензии перечисляются виды
деятельности, которую может осущ-ть банк. В России лицензия имеет
универсальный хар-р, то есть не устанавливается специализация банка. Кроме
этих лицензий российским банком выдаются валютные лицензии 4 видов: -простые валютные лицензии предусматривают право на осущ-ие широкого
круга банковских операций, но без права самостоятельного установления
корреспондентских отношений с иностранными банками. - расширенная валютная лицензия дает банку право на установление
непосредственных корреспондентских отношений с банками их развитых
капиталистических стран -генеральная лицензия предоставляет право на установление
корреспондентских отношений с тем числом банков, которое банк сочтет
необходимым для осущ-ния своей деятельности -лицензии на осущ-ие валютных операций и операций с драгоценными
металлами. При возникновении у банка проблем к своей деятельности ЦБ
отзывает у банка лицензию. При рассмотрении деятельности коммерческого
банка следует различать учредителей и участников.
Учредители-это юридические лица, организующие банки и участвующие в них
своими средствами. Участники –это юрид. лица или физ.лица 6анка.
Клиенты банка - это предприятия, учреждения и организации всех форм
собственности, физ. лица и органы гос-й власти. В зависимости от способа
формирования уставного капитала выделяют 2 основные группы: акционерные и
паевые. Основными органами управления коммерческого банка является собрание
акционеров или пайщиков. Собрание акционеров решает следующие задачи-принимает решение об
основании банка. -утверждает акты об основании банка -принимает устав банка -рассматривает и утверждает отчет о работе банка -рассматривает и утверждает результаты деятельности банка -принимает решение в части формирования фондов банка -выбирает членов исполнительной власти и контрольных органов и председателя правления банка -собрание избирает совет банка, который решает стратегические задачи управления и развития деятельности банка. При совете создается 2 комитета: -кредитный разрабатывает кредитную политику банка -ревизионный, проверяет соблюдение банком законодательных и нормативных актов, а также расчетные, валютные и прочие операции проведенные банком в течение операционного года ( с 1 января по 31 декабря)
Страницы: 1, 2, 3, 4
|